Принципы проектного финансирования и участия банка в инвестиционных проектах

Предоставление проектного финансирования осуществляется в тех или иных пропорциях соинвестированием (кредитным финансированием, инвестиционным долговым финансированием, прямыми инвестициями) Банка и участников проекта, готовых принять и разделить между собой предпринимательские риски инвестиционной операции и ожидаемые результаты от ее успешной реализации.

Преимуществом при рассмотрении пользуются:

проекты, предусматривающие возможность дополнительного дохода Банка за счет покупки миноритарного участия в капитале заемщика с последующим выходом из капитала после успешной реализации инвестиционного проекта. Стратегия выхода разрабатывается совместно с инициатором проекта на комфортных для сторон условиях;
проекты, предусматривающие комплексное финансирование Банком всей инвестиционной программы;
проекты, предусматривающие софинансирование со стороны государственных, международных финансовых институтов, целевое фондирование и т. д.;
проекты с перспективой значительной капитализации.

Соотношение собственных и заемных средств:

Комфортное 40/60;
Удовлетворительное 30/70;
Минимально допустимое 20/80.

Сроки финансирования:

финансирование ОС и СМР – сообразно срокам окупаемости проектов;
финансирование оборотного капитала – сообразно срокам оборачиваемости;
участие в собственном капитале – до 5 лет с обязательным последующим выходом.

Обеспечение:

в части долгосрочного проектного финансирования – обеспечение залогом ОС, залогом объектов недвижимости, частично — без обеспечения;
оборотные кредиты – залог оборотных ТМЦ;
дополнительный «дисциплинирующий» залог — пакет акций заемщика;
готовность предоставить Банку возможность использования дополнительного (по сравнению с обычным кредитованием) инструментария контроля за проектными рисками.

Ставки кредитования:

в части оборотных кредитов – средне рыночные;
в части долгосрочного проектного финансирования – с премией 1%–1,5% к краткосрочным, возможен льготный период по погашению основной суммы до завершения инвестиционной стадии проекта;
снижение ставки кредитования ниже уровня среднерыночных возможно при условии получения Банком дополнительного дохода за счет некредитных инвестиционных инструментов и/или других банковских продуктов.

Целевое использование:

Расходование денежных средств Банка (независимо от инструмента) имеет строго целевое назначение;
Капитальное строительство;
Приобретение оборудования;
Приобретение транспортных средств;
Финансирование операционной деятельности;
Прочие расходы, предусмотренные проектом;
Средства Банка не могут быть использованы на погашение займов и прочих обязательств инициаторов проекта.

Платность рассмотрения инвестиционного проекта:

подтверждает готовность клиента реализовать инвестиционный проект совместно с Банком и серьезность подхода инициатора к подготовке проекта.
в случае невозможности продолжения работ по финансированию инвестиционного проекта на любой стадии до заключения кредитных и иных договоров обеспечивает компенсацию материальных и трудовых затрат Банка на углубленное изучение проекта, разработку (создание) Проектного меморандума с детальной проработкой параметров проекта, минимизацией рисков, с описанием оптимальной для проекта структуры финансирования, консультирование Инициатора проекта в процессе подготовки проектного меморандума и т. п.
оплата осуществляется целиком на риск заявителя и не влияет на принятие решения Банком. Окончательный расчет производится до рассмотрения проекта на Кредитном комитете. В случае отказа Банка от рассмотрения или от финансирования проекта по любой причине оплата за рассмотрение проекта не возвращается.
уплаченные Банку суммы на стадии рассмотрения проекта могут быть учтены при установлении суммы комиссий по кредитному соглашению.